端末設定 -> その他の設定 -> ネットワーク設定

この画面で「テザリング」を選択すると次のメニューが開きます。

ここで「Wi-Fiテザリング」にチェックを入れます。
必要に応じて、「Wi-Fiテザリングを設定」を開いてネットワークSSIDを編集します。

本端末(WX04SH)のテザリングはPHS経由のデータ通信なので「モバイルネットワーク設定」でデータ通信(PHS)にチェックを入れます。

WX04SHはソフトバンクのAQUOS PHONE ss 205SHをベースに、ウイルコム仕様にしたモデルです。
WX04SH(Wikipedia)
写真で解説する「AQUOS PHONE es WX04SH」(ITmedia)
なので、ケースや保護フィルムなどのアクセサリはAQUOS PHONE ss 205SH対応の商品が流用できます。

具体的には…

例えばレイ・アウトさんのWX04SH用アクセサリは、
それぞれの商品のリンク先が205SHのページになっています。